Perguntas frequentes sobre o Protocolo Neutrino
Entenda o que é DeFo, stake, NSBT e demais questões envolvendo o protocolo.
1) O que é o protocolo Neutrino?
O Neutrino é um protocolo de ativos de preço estável e algorítmico, desenvolvido pelo ecossistema Waves. Ele funciona como uma ferramenta de finanças descentralizadas (DeFi) e permite a criação de stablecoins, atreladas a ativos do mundo real, como moedas nacionais ou commodities.
2) O que é Neutrino USD (USDN)?
Neutrino USD (USDN) é uma stablecoin algorítmica, com preço pareado ao dólar americano e lastreada em tokens WAVES. Todas as operações envolvendo USDN, como emissão, staking e pagamentos de recompensas são totalmente transparentes e regidas por um contrato inteligente. Os desvios na proporção de 1: 1 são neutralizados por bots de arbitragem, visto que cada token USDN é lastreado em WAVES.
A sustentabilidade do USDN é garantida pelo Neutrino System Base Token (NSBT) através de mecanismos de emissão, negociação e liquidação.
Quando o valor do token WAVES aumenta, em relação ao valor de USD, um fundo de reserva é criado para suprir o lastro, caso o preço de WAVES sofra uma queda posterior . Quando o fundo de reserva não é suficiente para compensar a queda no valor, o contrato inteligente emite e vende NSBT com desconto, permitindo que holders obtenham lucro com a venda futura desse token.
USDN em Coinmarketcap
USDN em Coingecko
3) O que é DeFo?
DeFo (Decentralized Forex – Forex Descentralizado) é uma extensão construída no protocolo Neutrino, que permite negociações instantâneas entre ativos de preço estável, vinculados à moedas nacionais, índices ou commodities. As negociações são realizadas por meio de um contrato inteligente. Isso garante confiabilidade, transparência e liquidez praticamente ilimitadas, a uma taxa pré-determinada. Todos os ativos DeFo alavancam o algoritmo de consenso do blockchain Waves subjacente, permitindo staking e fornecendo aos holders taxas atraentes de rendimento anual.
DeFo é uma solução de código aberto e pode ser integrada a qualquer outra interface. A primeira interface DeFo está disponível na Waves.Exchange.
O DeFo é uma ponte entre a moeda fiduciária e a criptomoeda. Ele permite fácil acesso a instrumentos financeiros (como poupança, investimentos e câmbio) para residentes de países onde os sistemas bancários locais são inadequados ou oferecem condições desfavoráveis.
4) O que são ativos estáveis DeFo?
Os ativos estáveis DeFo são ativos digitais, equivalentes aos seus análogos fiduciários subjacentes. Por exemplo, o EURN está pareado ao Euro, em uma proporção de 1:1.
Atualmente, existem 7 ativos, excluindo USDN:
Neutrino BRL (BRLN), pareado ao Real
Neutrino EUR (EURN), pareado ao Euro
Neutrino CNY (CNYN), pareado ao Yuan chinês
Neutrino JPY (JPYN), pareado ao Iene japonês
Neutrino RUB (RUBN), pareado ao Rublo russo
Neutrino UAH (UAHN), pareado à Hryvnia ucraniana
Neutrino NGN (NGNN), pareado à Naira nigeriana
5) Quais serão os próximos ativos listados no DeFo?
Os ativos presentes no DeFo são escolhidos pela comunidade. A votação de stablecoins é realizada regularmente, no site do Neutrino, utilizando o token NSBT. Todos são convidados a compartilhar suas ideias, sobre quais ativos devem ser adicionados, e participar da votação.
6) Como o Neutrino interage com outras redes de blockchain?
O objetivo do protocolo Neutrino é fazer com que seus ativos estejam acessíveis em várias redes de blockchain. No momento, os tokens USDN e NSBT já estão disponíveis no ecossistema Ethereum por meio do gateway lançado pela Waves.Exchange.
O endereço do ERC-20 USDN é: 0x674C6Ad92Fd080e4004b2312b45f796a192D27a0. Ele está disponível para negociação em várias exchanges descentralizadas, incluindo Curve, Uniswap e Mooniswap.
No final de 2020, o Neutrino alcançará total interoperabilidade de ativos entre blockchains, por meio do protocolo Gravity, que conecta blockchains com um hub agnóstico e sem token nativo. O gravity funciona como um oracle entre sistemas.
7) Como transferir USDN da Waves para o Ethereum?
Para transferir 1 USDN para a rede Ethereum, você deve bloquear 1 USDN no contrato inteligente Waves, através da interface Waves.Exchange. Você encontra aqui um passo a passo de como fazer isso.
Se você já tem uma carteira Ethereum, pode obter USDN diretamente no Curve, Uniswap ou Mooniswap.
8) O que é stake de USDN e quanto posso ganhar com isso?
No modelo atual, todas as WAVES do colateral (reserva) são alugadas em um nó Neutrino. Os tokens WAVES, gerados sob o algoritmo de consenso LPoS, são transferidos de volta para o contrato inteligente Neutrino e automaticamente convertidos em tokens USDN. Finalmente, esses novos tokens Neutrino são transferidos para os stakes de USDN.
O valor dos ganhos em USDN depende de quando o stake começou, da quantia de USDNs colocados em stake, em relação a distribuição total de USDN, e das mudanças na capitalização de mercado do token WAVES.
Por exemplo: em um determinado momento, o token WAVES tem, no leasing, uma rentabilidade anual de 6,5%. Apenas 30% da quantidade total de USDN está colocado em stake pelos holders de USDN.
Para 1.000 WAVES, que estão no leasing, há 65 WAVES ganhadas através da mineração. Usando uma fórmula simples, 1.000 * 0,065 = 300 * x, chegamos a x = 21,7% de rendimento anual para o stake de USDN.
Vamos supor que, no ano passado, o preço de WAVES tenha aumentado gradualmente e dobrado, adquirindo um preço médio 1,5x, em comparação com o início do ano. A recompensa média do stake também é multiplicada por 1,5, o que torna o rendimento anual estimado da stake igual a 32,6%. Em uma situação oposta, a recompensa diminuiria de forma semelhante.
9) Onde posso colocar USDN em stake?
Você pode colocar USDN stake através das interfaces:
Para colocar USDN em stake no Ethereum, você não precisa fazer nada, apenas manter as moedas em sua carteira. O stake em ERC-20 USDN é automático. Você receberá os pagamentos diários, direto em sua carteira (por exemplo, Metamask).
Compre ERC-20 USDN:
Aqui você encontra um passo a passo de como transferir USDN da Waves para a rede Ethereum.
10) Onde posso usar o USDN como token de pagamento?
USDN pode ser usado em exchanges, para negociações com outras moedas ou em dApps construídos no protocolo Waves, como Waves.Exchange, Dice Roller, WaveFlow, entre outros.
11) O que significa stablecoin “descentralizada”?
Ao contrário de stablecoins centralizadas, que tem como garantia moedas fiduciárias e dependem da confiança do holder no emissor da stablecoin, uma stablecoin algorítmica (descentralizada) é emitida por um contrato inteligente. Sua estabilidade também é mantida por algoritmos e pelas diversas partes interessadas da comunidade.
12) Como funciona o algoritmo de estabilidade de preços?
Vamos considerar o exemplo do USDN. Quando o preço de WAVES aumenta, em relação ao dólar americano, um fundo de reserva é criado para manter o lastro, se ocorrer uma queda posterior no preço do token. Se o fundo de reserva não for grande o suficiente para compensar a queda no preço, o contrato inteligente emite Neutrino System Base Tokens (NSBTs). Esses tokens podem ser comprados com USDN a uma taxa de mercado (por exemplo, 10 NSBTs por 8 USDNs) e, em seguida, liquidados a uma proporção de 1 NSBT por 1 USDN sob o modelo First in – First out (FIFO).
Operadores de mercado e bots de arbitragem, lançados por voluntários da comunidade Neutrino, também ajudam a manter a taxa estável em diferentes exchanges.
13) Como o USDN é lastreado por tokens WAVES?
O lastro do token USDN é armazenado no contrato inteligente do Neutrino e pode ser reabastecido ou negociado por tokens WAVES a uma taxa de 1 USDN por 1 dólar americano. Os tokens WAVES estão bloqueados no seguinte contrato inteligente: 3PC9BfRwJWWiw9AREE2B3eWzCks3CYtg4yo
14) Qual a diferença entre comprar USDN por meio de um contrato inteligente e comprar em exchanges?
O preço no contrato inteligente corresponde a 1 USDN: 1 USD, em relação a WAVES no momento da retirada de USDN para a conta de um usuário. Comprar USDN no contrato inteligente exige duas etapas.
- Você envia uma oferta de compra de USDN por uma determinada quantia em tokens WAVES.
- O contrato inteligente libera USDNs para a conta do comprador, a uma taxa válida no momento da retirada (após cerca de um bloco / um minuto).
Comprar USDN por meio do contrato inteligente é mais vantajoso, pois permite que você compre qualquer quantia em USDN, sem perdas relacionadas ao spread. Você pode obter USDN através do contrato inteligente no site do Neutrino ou na Waves.Exchange.
15) Quem mantém os oracles de preços e outros oracles?
Todos os atores do sistema, incluindo oracles de preço ou oracles de emergência, são gerenciados pelas partes interessadas do Neutrino e pela comunidade de código aberto.
16) Quem mantém o código-fonte e os servidores do Neutrino dApp?
O Neutrino é um projeto de código aberto e seu desenvolvimento é realizado por várias equipes. A comunidade pode influenciar o roadmap do protocolo, por meio de governança on-chain. Atualmente, a maior parte do trabalho realizado no Neutrino é implementado pela equipe Waves.Exchange.
17) De quais nós irei receber as recompensas do stake de USDN? Posso escolher um nó personalizado?
O nó dedicado especificamente ao stake de USDN é o seguinte: 3PMj3yGPBEa1Sx9X4TSBFeJCMMaE3wvKR4N. Essa solução é temporária e, posteriormente, os stakers USDN poderão selecionar o nó com o qual desejam colocar seus tokens em stake.
18) O que é NSBT e como é usado?
Neutrino System Base Token (NSBT) é um token utilitário e de governança do sistema Neutrino. Ele foi projetado originalmente para garantir a estabilidade das reservas no contrato inteligente Neutrino. Atualmente, o token também é utilizado para a governança do protocolo e para apoiar pools de liquidez do Forex Descentralizado (DeFo).
Se o fundo de reserva não for grande o suficiente para compensar uma queda no preço, o contrato inteligente emite NSBT. Esses tokens podem ser comprados por USDN a uma taxa de mercado (por exemplo, 10 NSBTs por 8 USDNs) e, em seguida, liquidados a uma proporção de 1 NSBT por 1 USDN sob o modelo First in – First out (FIFO).
19) Do que depende o preço do NSBT?
O preço do NSBT depende da curva NSBT, que por sua vez, é determinada pelo parâmetro Backing Ratio (BR) – a proporção das reservas (token WAVES) em relação ao fornecimento total de USDN.
Em um estado de equilíbrio, quando o valor das reservas é igual ao valor da oferta (por exemplo, 30.000.000 USDN são lastreados em tokens WAVES no valor de $ 30.000.000), o lastro seria 100% e BR = 1. O valor abaixo desse nível significa sub-colateralização (ou déficit) e o valor acima significa sobrecolateralização (ou superávit).
(Collateral, colateral em português , é a garantia ou lastro de um ativo).
O que acontece se houver um excedente no contrato?
Se o parâmetro BR for igual ou superior a 1,5, o preço NSBT no contrato inteligente aumentará exponencialmente, de acordo com esta fórmula:
Onde
usdnSupply = quantidade atual de USDN (quantidade de tokens USDN emitidos)
price = preço de WAVES em relação ao USD
a = um parâmetro estático, que por padrão é igual a 3 e pode ser alterado pela comunidade, através de votação no protocolo Neutrino
wRes = reservas WAVES no contrato inteligente Neutrino
20) Existem riscos associados a contratos inteligentes e criptomoedas?
Sempre há o risco de mau funcionamento ou ataques, que podem resultar na perda de ativos dos usuários. No entanto, todo o código-fonte, bem como o código do contrato inteligente, está aberto para monitoramento e auditoria. Auditorias de segurança de contratos inteligentes Neutrino foram frealizadas com sucesso pelo Beosin e Quantstamp.
Para obter mais informações, leia nossos Termos de Serviço.
Se ainda restarem dúvidas, teremos o maior prazer em respondê-las através dos grupos do Protocolo de Neutrino no Telegram (em inglês e português).